€uro Update * Resolución en torno a los 1.3490 $EURUSD $6E_F #forex #fx

Siguiendo con lo revisado en torno a la sesión del día de hoy, adjuntamos el desarrollo de la acción de precio, como resultado del posicionamiento dinámico de compradores y vendedores. monitoreado a través de la lectura del flujo de ordenes.

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Continuaremos nuestras sesiones todos los Jueves de Octubre, 14:30 GMT para el sitio FXStreet

DP.-

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€uro update * Escenarios y niveles clave para la semana $EURUSD #fx #forex #mercados $6E_F

Continuando con nuestra colaboración junto al portal FXStreet.es, recordamos que a partir de la semana pasada, nuestro reporte semanal se publica en exclusiva a través del sitio, en la sección Informes Técnicos. Se encuentra disponible todos los Lunes a las 6:30 GMT. Puede encontrarlo en el siguiente link

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Siguiendo con lo desarrollado en el reporte, marcamos estar atentos a la digestión del movimiento.

Sin embargo, consideramos importante dejar “digerir” este movimiento antes de tomar una postura. Asimismo, creemos que la volatilidad va a ir tendiendo a disminuir hacia mitad de semana, siempre y cuando no haya ningún factor externo que afecte esta dinámica -en especial considerando que la situación en relación a Siria continúa siendo sensible. Como niveles a muy corto plazo ante una eventual retracción que dé lugar a este “descanso”, estaremos atentos a los 1.3345-1.3337, seguido por 1.3330 y 1.3317-1.3310….

…. En relación a lo que nos encuentra comunicando el análisis del flujo de órdenes, la divergencia entre mayores niveles de precio y disminución en la presión de compra, nos hace estar particularmente atentos ante la posibilidad de una retracción, sujeta siempre a los niveles previamente apuntados. 

 

La divergencia señalada ha jugado en favor de los vendedores, marcando mínimos en torno a los 1.3340, unos 5 pips por debajo de nuestro target, en donde los compradores han salido a defender estos niveles.

Por lo pronto, los escenarios y niveles planteados siguen manteniéndose válidos.

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Estaremos actualizando durante el curso de la semana, en miras a la sesión en vivo que llevaremos a cabo el próximo Jueves a las 14:30 GMT, en donde nos estaremos enfocando en el análisis de la lectura del flujo de órdenes y perfil de volumen. 

Puede registrarse en el siguiente link.

DP.-

 

WEBINAR “ Flujo de órdenes: Operando con la energía subyacente que mueve el precio ” $EURUSD $GLD $GC_F #forex #mercados #europa #educacion #trading

A continuación, nuestro sesión del Jueves 12 de Septiembre en donde seguimos desarrollando algunos conceptos en torno a la lectura del flujo de órdenes y perfil de volumen, aplicando nuestro análisis al €uro y Oro. Se encuentra grabado en alta deifnición, de manera que sugerimos esperar unos minutos para que la compresión del mismo pueda adaptarse.

Los mercados han tomado favorablemente la renunicia de Larry Summers para la candidatura de Presidente de la FED, así como el pacto en torno a  al control de armas químicas en Siria.

Por lo pronto, nuestro análisis semanal estará siendo publicado mañana por la mañana en exclusiva vía FXStreet.es

NUestra próxima sesión tendrá lugar este Jueves 19 de Sep. a las 14:30 GMT.

DP .-

 

 

€uro update se muda a FXStreet.es $EURUSD #fx #forex #mercados

A partir de esta semana, estaremos publicando nuestro informe, Euro: Escenarios y Niveles Clave semanal que en exclusiva para el sitio FXStreet.es, dentro de la sección Informes Técnicos, complementando las sesiones semanales que venimos llevando a cabo todos los jueves.

Nuestro reporte se encuentra disponible a partir del comienzo de la sesión Europea, todos los lunes. Se publica aproximadamente a las 6:00 GMT. El día de la fecha, pueden encontrarlo dentro de los informes recomendados.

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Asimismo, el reporte quedará en el archivo del sitio, de manera que los interesados puedan consultarlo y ver la evolución de los niveles y escenarios que planteamos.

Seguimos entonces con nuestro compromiso de brindarle nuestra visión del mercado, ahora si desde una nueva casa, al menos en lo que respecta a este informe.

Este blog continuará publicando como hasta ahora, con el lanzamiento de varias novedades en los próximos días.

WEBINAR “Operando con Flujo de Órdenes y Perfil de Volumen ” $EURUSD #forex #mercados #europa #educacion

Continuando con los encuentros semanales para FXStreet, adjunto debajo la ultima sesión llevada a cabo el Jueves pasado 5 de Septiembre.

Durante la misma, nos enfocamos en algunos conceptos con los cuales trabajo, abordando el análisis del €uro previo al reporte de empleo del día Viernes. Algunas cuestiones que quedaron pendientes en el mismo, fueron repasadas el mismo Jueves (pasado) por la noche en el siguiente post.

En ese sentido, tanto el análisis desarrollado en el seminario como en la nota siguen siendo válidos.

Aconsejamos esperar unos segundos para poder accceder al video con alta definción.

Continuamos con las sesiones semanales, todos los días Jueves. Puede registrarse clickeando aqui. A continuación el cronograma de este mes.

Jueves 12 de Sep. 15:30 GMT 

Flujo de órdenes: Operando con la energía subyacente que mueve el precio

Jueves 19 de Sep. 14:30 GMT 

¿Confundido? Leyendo el mercado más allá de lo evidente

Jueves 26 de Sep. 14:30 GMT 

Analizando FX y Commodities con Flujo de Órdenes y Perfil de Volumen

DP.-

€uro update * Algunas cuestiones relativas a nuestra sesión de hoy $EURUSD $6E_F #forex #fx $market

Siguiendo con lo desarrollado en el día de hoy en nuestra sesión semanal en donde nos enfocamos en algunos aspectos relevantes en torno a la lectura del flujo de órdenes y sus efectos en torno a la acción de precio.

Por lo pronto, repasamos brevemente lo que sostuvimos en nuestra nota del Domingo 1 de Septiembre

Siguiendo en esta línea, creemos que una ruptura de los 1.3140-1.3120, podría llevar al €uro a testear los 1.3100, que de no atraer compradores, nos llevaría a centrarnos en los 1.3078-1.3060 como una línea de defensa importante en los próximos días. De no brindar un incentivo a la participación de compradores cerca de estos niveles, nos pondrían cautos y en miras a los1.3000-1.2970 y 1.2940, posteriormente.

El objetivo, no es repasar la sostenido en la nota, ya que los niveles claves en el marco de un escenario bajista siguen siendo válidos. En ese sentido, esperamos un incremento de la volatilidad a partir del reporte de empleo de los EE.UU. el día de mañana a las 8:30 ET, aunque también es importante tener en cuenta quelo preceden anuncios importantes durante la mañana europea.

Es importante notar que continuamos con nuestra visión del Domingo en torno a la lectura de los niveles de posicionamiento en el mercado, en el sentido que se ha mantenido una participación importante por parte de posiciones compradas en el mercado, mientras que el €uro actualmente cotiza cerca de mínimos no visto desde mediados de Julio, en torno a los 1.3115 (al momento de escribir esta nota). Esta puede ser una arma de doble filo, acorde a las alternativas señaladas en notas anteriores.

Siguiendo con nuestra forma de analizar los mercados, es importante destacar que nuestro indicadores dinamicos de presión se encuentran señalando un incremento de presión de venta. Sumado a esto, la divergencia positiva que denota un incrmento de presión de compra. A pesar de esto, la divergencia por si misma no denota una indicación de compra per se, debido puntualmente a que este nivel clave tiene una alta probablidad de encontrarse asociado ordenes de stop-loss y opciones.

Continuando con esta línea, somos cautos fundamentalmente debido a la volatilidad y al incremento del que este importante anuncio trae aparejada, en especial en el corto plazo y con miras a barrer las órdenes.

Nuestro escenario alcista, buscaría un quiebre cercano a los 1.3190, en el corto plazo, seguido por los 1.3220, como niveles de referencia importantes, seguidos por 1.3250-1.3230.

Puntualmente referido a la sesión del hoy Jueves, la cuestión en torno a la forma en que responde el monitoreo del flujo de órdenes agregado y su efecto sobre la acción de precio. Durante el webinar, revisamos lo que se encontraba sucediendo al área comprendida entre los 1.3130-1.3110.

Fundamentalmente, nos encontramos realizando un seguimiento en torno a estos niveles. Aquellos asistentes, podrán recordar la línea marcada en magenta, correspondiente a niveles de inventarios en niveles superiores de precio.

Dijimos entonces que la presión entre oferta y demanda se iba a dar en torno a a dicha linea. Provisto que la presión de compra presionara y vulnerara dichos niveles de inventarios, el precio tendería a subir. Mientras que si dichos niveles (de inventarios en corto) resistieron el embate por par parte de la presión compradora, el precio tendería a mantenerse en los niveles de equilibrio, o eventualmente bajar.

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En este caso, podemos ver el resultado, al menos en el corto plazo. Los niveles de inventarios vendidos en corto han sido vulnerados y en consecuencia el precio ha tendido a subir.

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DP.-

€uro update * What´s Next? $EURUSD $6E_F #forex #fx $market

The current refers to the English language translation of yesterday´s post (in Spanish) on some of our thoughts and ideas regarding the €uro into this week. It relates to the live session held last Thursday, August 26 held with FXStreet.es – The full recording could be found here (the webinar has been held in Spanish)

From a fundamental perspective, we continue to highlight  the themes dominating the global agenda these days:

– The question on regards to the level of intervention by the Fed. Tapering When? How?  How Much?

– The geopolitical situation in the Middle East, particularly in Egypt and Syria

– The current European “summer”, at least temporarily

– China: Stagnant, soft landing or recovering?

– Issues affecting Emerging Markets: India, Turkey, Brazil in the spotlight –

We continue defining price action within the following four areas in which  the game between supply and demand has been developing.

1.3450-1.3170

1.3170-1.3050

1.3050-1.2990

1.2990-1.2750

It is important to note that the current price action is at the base of the 1.3450-1.3170 area.

August 19-23 

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August 26-30

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August 30-Sep 6

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The low volatility environment experienced during August, was interrupted during the last week of the month, according to the behavior that we were watching:

As an idea to work in the next few days, we noticed a compression of the range between 1.3400-1.3350as a sign of increased stored energy is denoting the struggle between supply and demand that we monitor from reading the order flow. This is verified by the repeated signals that  our dynamic pressure indicators are providing , as indicated in the chart below.

Following into this line of thought, we developed the possible scenarios facing into the (past) week, specifically pointing into 1.3400 as a key level

Particularly, it is important to note the 1.3410-1.3395 area, which currently has attracted sellers. We believe that this, at least in the short term, is a key point, followed by 1.3355, into the very short term.

Buyers pressured into the above reference  levels. However, the pressure was not enough and sellers came to the defense, pushing the euro into a retracement of about 200 pips. In that sense, while we proposed different alternatives that could be present, we were aligned with the hypothesis of increased pressure from sellers:

Returning to the previous point -which at least today and now seems to be the most solid hypothesis-, provided the key to the 1.3390-1.3380 area can not be overcome by an increase in demand, we will be looking at a bearish scenario, aimed at the retraction of  price action.

In that sense, we believe that increased selling pressure into 1.3330-1.3320, would lead us to look at the following levels, which would likely be leading the €uro into1.3310-1.3305.

Thus, we reiterate last week levels,  where we expect a Reaction In Price.

It is important to note the intensity of the price action, specifically into 1.3305 as an immediate level. We believe that a lack of commitment on the part of buyers at this level, could lead to the €uro to revisit lower levels.

Particularly, as a more immediate level, we will be looking into 1.3278, 1.3275-1.3230, 1.3264-1.3254 promptly, then look at the weekly support 1.3220-1.3203.

As a scenario, we are working with 1.3140 as extended target, provided  1.3200 ‘s do not get defended, with particular emphasis on the 1.3190 and 1.3172-1.3157, with emphasis on 1.3160​​, according as we have maintained in the previous note.

In that sense,  price action not only verified our hypothesis, but targeted levels with absolute precision. We note this, not in order to “rejoice” (which is not the case, provided  we are always attentive to the different alternatives developing in the market), but in an effort to emphasize that there is an underlying dynamic in the markets and that  the possibility becoming aware of the different price action developments  and key price levels, is  there for us to use, provided we have the right tools and approach.

What can we expect into the following days?

It is important to note that there will be several key reports this week, added to the current state of global affairs. For now, ECB and BOE Policy Statement (Sep. 5), G-20 (Sep. 5 and 6) and Unemployment Report (Sep.6), among other economic events to consider. Also, remember that on Monday 2 is a holiday in the U.S., so we will have a short week ahead and lower volume on Monday. We believe in this sense that in the absence of any “exogenous” event -particularly in relation to military intervention in Syria, which we estimate would have an impact on markets volatility- we believe that the volatility of the €uro will tend to fall until the end of the week,  where we have important announcements and events that might affect the currency markets.

As we noted back on Thursday’s session and in previous posts, we will be looking at the very short term into 1.3160-1.3140. In this regard, we reiterate once again the levels to which we pay attention, in which we´ll be looking  for an eventual RIP (Reaction in Price)

In this regard, we refer to the levels of the notes August 8 and July 26, which are transcribed below:

Following this line, we believe that a break of 1.3140-1.3120, could lead to the €uro to test 1.3100, which does not attract buyers, would lead us to focus on the 1.3078-1.3060 as an important line of defense in the coming days . Failure to provide an incentive to the participation of buyers near these levels, cautious and we would look at 1.3000-1.2970 and 1.2940 later.

Continuing the bearish scenario, we refer to the level of our note of July 26, 2013.

Provided this scenario, we would be aware of the following levels, where we would expect some kind Reaction In Price.

  • 1.2975
  • 1.2940
  • 1.2920-1.2900
  • 1.2880
  • 1.2855
  • 1.2840-1.2820
  • 1.2780
  • 1.2740

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Alternatively, we believe that in order for buyers regain control a “mere” increase in demand will not be  enough. However, we´ll be looking into the following levels

1.3260-1.3240, first

1.3290-1.3280

In that sense, we will looking at the breach of 1.3320-1.3300, as constructive, but we´ll be especially attentive to 1.3360-1.3320, and particularly to 1.3340, which would  challenge buyers into regaining  1.3400-1.3385.

The following are key levels in which we will be expecting some sort of Reaction In Price :

  • 1.3640-1.3680, as extended targets.

  • 1.35991.3612 y 1.3640-1.3680, as extended targets.

  • 1.3578-1.3589, pointing 1.3580 (important)

  • 1.3550-1.3540

  • 1.3527-1.3511

  • 1.3504

  • 1.3480

  • 1.3463-1.3436, pointing 1.3454, as noted during last week´s post (referring to Aug.18)

  • 1.3488-1.3478

  • 1.3465-1.3460

Continuing with our usual approach, the monitoring of the order flow  is pointing into a very peculiar situation. On  one hand, inventory levels show an increase of buyers, compared to last week levels. However, the increase is not too significant.

It is important to note  the current divergence between an increase in terms of long inventory  (which remain close to a maximum) and the price level, which has experienced a significant contraction, not only at the four key areas marked at the beginning of this post, but into lows not experienced since early July.

As we notice, this is a key area in which we would be looking at the reaction from buyers around above targeted levels. At the time, our dynamic pressure indicators have verified the action of buyers.

We believe that failure to find a healthy and important reaction (whether in the form of a quick response or supporting current levels that might denote some sort of accumulation on part of buyers, as a prelude to higher levels of price), we will look then at lower prices.

DP.-

€uro update * ¿Hacia Donde Vamos? $EURUSD $6E_F #forex #fx #mercados #europa

Desde una perspectiva fundamental, continuamos atentos a los temas que dominan hoy la agenda global:

– La cuestión sobre el nivel de intervención por parte de la FED como tema que domina la agenda de los mercados,

– La situación geopolítica en Medio Oriente, particularmente en Egipto y Siria Actualmente

– El “respiro” veraniego que experimenta Europa, al menos temporalmente

– China ¿Estancado, soft landing o recuperandose?

– Países Emergentes –

Acorde venimos trabajando, continuamos delimitando la acción de precio dentro de las siguientes cuatro áreas en las cuales vemos se va a desarrollando el juego entre oferta y demanda.

1.3450-1.3170

1.3170-1.3050

1.3050-1.2990

1.2990-1.2750

Es importante notar que actualmente la acción de precio se encuentra en la base de la zona de 1.3450-1.3170.

Semana 19-23 Agosto

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Semana 26-30 Agosto

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Semana 30 Agosto-6 Septiembre

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La baja volatilidad  experimentada durante Agosto, se vió interrumpida durante la última semana de mes, acorde al comportamiento que veníamos observando:

Como idea para trabajar en los próximos días, notamos  una compresión del rango entre los 1.3400-1.3350, como un signo de un incremento de energía acumulada que se encuentra denotando esta lucha entre oferta y demanda que monitoreamos desde la lectura del flujo de órdenes. Esto se encuentra verificado por las repetidas señales que nos encuentran brindando nuestros indicadores dinámicos de presión, como indicamos en el gráfico a continuación.

 Siguiendo con esta línea, desarrollamos los diferentes escenarios, puntualmente señalando (nuevamente) los 1.3400 como nivel clave

 Particularmente, es importante notar el área de 1.3410-1.3395, la cual actualmente ha atraído  vendedores. Creemos que este, al menos en el corto plazo, es un punto clave, seguida por 1.3355, a muy corto plazo.

 Compradores presionaron sobre estos niveles. Sin embargo, la presión no fue suficiente y vendedores salieron en defensa en torno a los niveles señalados, llevando al euro a una retracción de unos 200 pips. En ese sentido, si bien planteamos las diversas alternativas que se podían presentar, nos encontrábamos alineados con la hipótesis de un incremento de presión por parte de vendedores:

 Volviendo al punto anterior -el cual al menos hoy y ahora parece ser la hipótesis más sólida-, provisto que el área clave de los  1.3390-1.3380 no pueda ser superada por un incremento de la demanda, estaremos mirando una escenario bajista, tendiente a la retracción de la acción de precio.

En ese sentido, creemos que un incremento de presión de venta por sobre los 1.3330-1.3320, nos llevaría a mirar los siguientes niveles estaría probablemente llevando al €uro a los 1.3310-1.3305.

Repetimos entonces los niveles planteados la semana pasada, en donde esperamos una REP

Es importante notar la intensidad de la acción de precio, puntualmente 1.3305, como nivel inmediato, Creemos que una falta de compromiso por parte de compradores en este nivel, podría llevar al €uro a revisitar niveles menores.

Particularmente, como niveles más inmediatos, estaremos atentos a 1.3278, 1.3275-1.3230, puntualmente 1.3264-1.3254, para luego mirar el soporte semanal 1.3220-1.3203.

Como escenario, trabajamos con 1.3140 como target extendido de no encontrar defensa en los 1.3200´s, con particular énfasis en los 1.3190 y  1.3172-1.3157, con énfasis en los 1.3160, acorde lo venimos sosteniendo en la nota previa.

En ese sentido, la acción de precio verificó no solo nuestra hipótesis, sino los niveles apuntados con absoluta precisión. Señalamos esto, no con el objetivo de “regocijarnos” en el acierto (lo cual aclaramos no es el caso, ya que siempre estamos atentos a los distintas alterntivas que presenta el mercado), sino con el afán de recalcar que existe una dinámica subyacente en los mercados y que existe la posibilidad de preveer distintas alternativas de desarrollo y niveles de precio clave.

 ¿Que podemos esperar para los proximos dias?

Es importante notar que habrán varios reportes importantes esta semana, sumado a la coyuntura. Por lo pronto, ECB y BOE Policy Statement (Sep. 5), Cumbre del G-20 (Sep. 5 y 6) y Reporte de Desempleo (Sep.6), entre otros eventos económicos a tener en cuenta. Asimismo, recordar que el Lunes 2 es feriado en EE.UU., de manera que tendremos una semana más corta por delante y con menor volumen el día Lunes. Creemos en ese sentido que de no existir ningún evento “exógeno” -particularmente en relación a la intervención militar en Siria, lo cual estimamos tendría un impacto en la volatilidad-  la volatilidad del €uro tenderá a reducirse hasta el fin de la semana, en donde tenemos anuncios y eventos importantes.

Por lo pronto, acorde lo notamos en la sesión del  Jueves y en los posts previos, estaremos mirando a muy corto plazo 1.3160-1.3140. En este sentido, reiteramos una vez más los niveles a los cuales estamos atentos, y en donde esperamos una eventual REP (Reacción en el Precio)

En ese sentido, nos remitimos a los niveles de las notas de Agosto 8 y Julio 26, que transcribimos a continuación:

Siguiendo en esta línea, creemos que una ruptura de los 1.3140-1.3120, podría llevar al €uro a testear los 1.3100, que de no atraer compradores, nos llevaría a centrarnos en los 1.3078-1.3060 como una línea de defensa importante en los próximos días. De no brindar un incentivo a la participación de compradores cerca de estos niveles, nos pondrían cautos y en miras a los 1.3000-1.2970 y 1.2940, posteriormente.

Continuando con el escenario bajista, nos remitimos a los niveles de nuestra nota del 26 de Julio de 2013.

Provisto este escenario, estaríamos atentos a los siguientes niveles, en donde esperaríamos algún tipo

de reacción en el precio

  • 1.2975
  • 1.2940
  • 1.2920-1.2900
  • 1.2880
  • 1.2855
  • 1.2840-1.2820
  • 1.2780
  • 1.2740

2013-09-02_0024

Alternativamente, creemos que para que los compradores retomen el control, no es suficiente un “mero”  incremento de la acción de precio por sobre niveles más inmediatos

1.3260-1.3240, en primer término

1.3290-1.3280

En ese sentido, veremos la superación de los 1.3320-1.3300, como constructiva, pero especialmente atentos a los 1.3360-1.3320, y particularmente a 1.3340, lo cual pondría a los compradores en el desafío de retomar los 1.3400-1.3385.

Por sobre estos, reiteramos los niveles marcados hace ya varias semanas,en donde esperamos algún tipo de REP  (Reacción En Precio) a futuro:

  • 1.3640-1.3680, como targets extendidos.
  • 1.35991.3612 y 1.3640-1.3680, como targets extendidos.
  • 1.3578-1.3589, enfatizando 1.3580 (importante)
  • 1.3550-1.3540
  • 1.3527-1.3511
  • 1.3504
  • 1.3480
  • 1.3463-1.3436, enfatizando los 1.3454 que notamos la semana pasada
  • 1.3488-1.3478
  • 1.3465-1.3460

Como lo venimos realizando, nuestro  monitoreo del flujo de órdenes, nos encuentra en una situación bastante particular. Por un lado, los niveles de inventario muestran un  incremento de compradores sobre los niveles de la semana pasada, aunque no demasiado significativo.

Es importante notar que la divergencia entre un aumento de los niveles de inventario (que continúan en máximos) y el nivel de precios, que ha experimentado una retracción significativa, no sólo a nivel clave -ver las cuatro áreas marcadas al comienzo de este post- sino a mínimos que no se experimentaban desde comienzos de Julio.

Acorde lo notamos, esta es un área clave, dentro de la cual estaríamos mirando la reacción por parte de compradores en torno a los niveles apuntados arriba. Al momento, nuestros indicadores dinamicos de presión han verificado la acción de los compradores.

Creemos que de no encontrar una reacción saludable e importante (sea en forma de una respuesta rápida o un sostenimiento de los niveles cercanos a los actuales, que nos demuestren cierta acumulación parte de compradores, como preludio de mayores niveles de precio), estaremos atentos entonces a menores precios.

DP.-

WEBINAR “¿Qué es lo que realmente mueve a los mercados?” * $EURUSD #forex #mercados #europa #educacion

Cuarta y última  sesión del mes de Agosto junto a FXStreet.es, en donde seguimos desarrollando los conceptos en torno al perfil de volumen y lectura del flujo de órdenes, así como su aplicación, en este caso en focalizados en el EUR/USD y Oro.

Seguimos con las sesiones en Septiembre, todos los jueves.

– Jueves 5 septiembre: 15.30 GMT

– Jueves 12 septiembre: 15.30 GMT

– Jueves 19 septiembre: 14.30 GMT

– Jueves 26 septiembre: 14.30 GMT

Puede registrarse aquí

DP.-